Si no tiene tiempo para invertir en bienes raíces, o su mercado es demasiado caro, las compañías de inversión inmobiliaria podrían ser para usted. Estas empresas facilitan la inversión en bienes raíces y anuncian un retorno de la inversión similar o mejor que si encontrara y comprara la propiedad usted mismo. Pero, ¿los rendimientos son tan buenos como los anunciados o debe proceder con precaución?
Según Andrew Carnegie, el 90% de los millonarios de Estados Unidos lograron su estatus a través de la inversión en bienes raíces.
Históricamente, invertir en propiedades de alquiler ha sido uno de los vehículos de inversión más seguros (a los propietarios de propiedades de alquiler les fue mejor que a los que cambiaron casas o invirtieron en acciones en la crisis de 2009) que ofrecen rendimientos constantes.
Pero a diferencia de invertir en el mercado de valores, los bienes raíces generalmente han tenido una gran barrera de entrada, ya que requieren mucho tiempo, conocimiento, capital y una red de contratistas, agentes, corredores y prestamistas para hacerlo con éxito.
Esto ha cambiado recientemente, ya que las empresas de inversión inmobiliaria ahora ofrecen a los consumidores la posibilidad de invertir en propiedades de alquiler individuales, complejos de apartamentos y edificios comerciales como edificios de oficinas y almacenes.
SALTAR A LA SECCIÓN
- ¿Qué es una Sociedad de Inversión Inmobiliaria?
- Los tipos de sociedades de inversión inmobiliaria
- Plataformas de inversión inmobiliaria
- Fondos Inmobiliarios
- REIT cotizados en bolsa
- Los tipos de propiedades que puede comprar
- Elegir una empresa de inversión inmobiliaria
- Riesgos a considerar
- ¿Compañías de inversión tradicional o de inversión inmobiliaria?
¿Qué es una Sociedad de Inversión Inmobiliaria?
Una empresa de inversión inmobiliaria es cualquier entidad que ofrece una forma para que sus usuarios inviertan en bienes raíces, sin pasar por el proceso convencional de comprar una casa con un agente.
Esto podría ser cualquier cosa, desde facilitar la compra de propiedades de alquiler hasta permitir que los inversores financien inversiones para otros inversores o comprar una parte de un almacén comercial o un edificio de oficinas.
Si bien la forma en que invierte con estas empresas puede variar, una cosa permanece constante: hacen todo el trabajo por usted.
Cuando las empresas de inversión inmobiliaria funcionan como se anuncia, todo lo que tiene que hacer es cobrar un cheque.
Los tipos de sociedades de inversión inmobiliaria
Plataformas de inversión inmobiliaria
Las plataformas de inversión inmobiliaria brindan una manera fácil de comprar propiedades de alquiler en otros mercados a escala. La empresa más grande en esta vertical es Roofstock, una plataforma que permite a sus usuarios comprar propiedades de alquiler unifamiliares y pequeños apartamentos multifamiliares.
Roofstock obtiene propiedades de inversión, luego ejecuta los números para proyectar sus rendimientos y ofrece a los inversores financiamiento y administración de propiedades. Parece una excelente manera de comprar una propiedad de alquiler que fluya en efectivo sin tener que hacer nada del trabajo usted mismo.
Sin embargo, debe tener cuidado con este tipo de plataformas, ya que solo están vendiendo las propiedades y cobrando una tarifa, por lo que no están tan incentivadas como usted para hacer la debida diligencia en sus inversiones.
Fondos Inmobiliarios
Los fondos inmobiliarios ofrecen una forma verdaderamente pasiva de invertir en bienes raíces. Cuando invierte en un fondo, en realidad está invirtiendo en el administrador del fondo, quien será responsable de todas las inversiones y decisiones que tome el fondo.
Los fondos pueden invertir en cualquier tipo de bienes inmuebles y su estructura de tarifas puede variar enormemente, aunque, en general, el administrador del fondo cobra una tarifa de administración del 2% de todo el capital invertido y ofrece un rendimiento preferencial a los inversores. Luego, el administrador del fondo y los inversores dividen todos los rendimientos por encima de ese número.
REIT cotizados en bolsa
Si desea invertir en bienes raíces, pero aún quiere la liquidez de invertir en el mercado de valores, los REIT (fideicomisos de inversión en bienes raíces) que cotizan en bolsa pueden ser su mejor opción.
Estas inversiones a menudo se negocian en grandes bolsas de valores como NYSE y, por lo general, se pueden comprar y vender diariamente cuando el mercado está abierto.
Hay REIT para todo, desde alquileres unifamiliares hasta bienes raíces comerciales, y las acciones se pueden comprar por menos de $10.
Si bien no tiene nada que decir sobre la acción del fondo, si investiga, la liquidez y los dividendos pueden hacer que invertir en REITS sea una excelente opción de bajo riesgo.
Los tipos de propiedades que puede comprar
Una de las mayores ventajas de invertir a través de una empresa de inversión inmobiliaria es la posibilidad de elegir prácticamente cualquier tipo de propiedad inmobiliaria que se le ocurra. Puedes invertir en:
- Alquileres unifamiliares
- Apartamentos pequeños
- Grandes apartamentos
- volteando casas
- Préstamos de dinero duro para otros inversores
- espacio de oficinas comerciales
- Almacenes
- Historias
- Tierra
Dependiendo de sus objetivos financieros, algunas plataformas se enfocan en apreciaciones a largo plazo, mientras que otras apuntan a rendimientos a corto plazo y, finalmente, algunas ofrecen una apreciación lenta con dividendos trimestrales.
Elegir una empresa de inversión inmobiliaria
Si está pensando en invertir en bienes raíces con una de estas empresas, la persona con la que elija trabajar determina en última instancia la calidad de su inversión.
Si bien puede ser atractivo elegir la empresa con el mejor sitio web, es importante hacer su tarea y tomar la decisión más informada que pueda. Confía en mí, tu cuenta bancaria te lo agradecerá más tarde.
La experiencia es importante
Cuando se trata de invertir, la experiencia lo es todo. Cometí toneladas de errores en mis primeras inversiones que no soñaría cometer ahora. Si está invirtiendo en un fondo donde el administrador es nuevo, es más probable que financie su educación en lugar de obtener un buen rendimiento.
Dedique la mayor parte de su diligencia a investigar a los operadores de la empresa con la que está invirtiendo y solicite hablar con inversionistas anteriores para conocer sus experiencias y resultados.
Tus objetivos tienen que coincidir con los objetivos de la empresa
Si desea una devolución en efectivo del 15% y la empresa que está buscando solo anuncia el 10%, entonces probablemente debería elegir una empresa diferente. Esto también es cierto si una empresa se enfoca principalmente en una clase de activos, pero tiene una pequeña oferta de otra que le interesa más. Debe invertir donde una empresa es fuerte, y no en una nueva área que esté explorando.
Asuntos de administración de propiedades
Algunas compañías de inversión inmobiliaria no administran propiedades en absoluto.
Por ejemplo, si compra una propiedad de alquiler multifamiliar, también lo ayudarán a comprarla y luego a renovarla. No administran la propiedad, lo que significa que tendrá que buscar inquilinos, encargarse del papeleo y hacer el resto del trabajo.
Si es nuevo en la inversión inmobiliaria , puede ser una buena idea contratar a una empresa que también administre su propiedad por usted. Si está contratando una empresa que también se encarga de la gestión, debe revisar la empresa de gestión con tanta o más diligencia que la propiedad real que está comprando.
Las compañías de gestión tienen una amplia gama de tarifas y rendimiento, y usted confía en ellas para mantener un activo increíblemente costoso. Tampoco tienes una visibilidad real del alquiler que cobran, por lo que la relación tiene un gran componente de confianza.
Puede perder miles de dólares en alquiler y terminar con una propiedad dañada con inquilinos mal evaluados si no hace su tarea, ¡así que siempre asegúrese de investigar seriamente a su gerente!
No olvides los honorarios de la empresa
Gracias a la forma en que funcionan los acuerdos inmobiliarios, no existe un precio estándar que cobra una empresa. Baste decir que, dependiendo de sus requisitos, siempre hay lugar para la negociación.
Sin embargo, el punto a tener en cuenta es que las tarifas varían de una compañía a otra. Tenga en cuenta estas tarifas antes de comprometerse con una empresa de inversión inmobiliaria. Si bien buscar la mejor oferta puede ser una gran estrategia, los precios bajísimos pueden conllevar tarifas o riesgos ocultos.
Riesgos a considerar
Mi mayor preocupación con cualquier empresa de administración de propiedades es asegurarme de que los incentivos estén alineados.
Si una empresa de administración de propiedades ofrece propiedades de alquiler llave en mano, tiene un incentivo para reducir las renovaciones y luego venderlas al precio más alto posible.
Esto deja al inversionista con una propiedad sobrevaluada y un futuro plagado de altas facturas de mantenimiento.
Este también puede ser el caso de los grandes fondos en los que el administrador puede cobrar una tarifa de administración del 2% y luego invertir en propiedades promedio. Esto generaría una rentabilidad inferior a la media para los inversores, pero una gran rentabilidad para el gestor.
Personalmente, elegí invertir en propiedades yo mismo, ya que me gusta la sensación de control que surge al elegir mis propias inversiones y actuar con diligencia, pero también tengo la suerte de vivir en un mercado donde esto es posible.
¿Compañías de inversión tradicional o de inversión inmobiliaria?
No hay duda de que las empresas de inversión inmobiliaria ofrecen valiosos servicios. Sin embargo, no son una buena opción para todos. La siguiente tabla desglosa las ventajas y desventajas de trabajar con una empresa de inversión frente a hacerlo usted mismo.
| Rasgo | Sociedad de inversión | hacerlo usted mismo |
| Control de tus inversiones | Mínimo o ningún control | Tú eliges dónde y en qué invertir |
| verdaderamente pasivo | Puede ser 100% pasivo | Requiere mucho tiempo y energía |
| Potencial de alza | Algunas ventajas, pero generalmente limitadas al 15 % o menos | Puede experimentar una gran ventaja: los inversores inteligentes pueden ver rendimientos superiores al 20% |
| Disponibilidad de mercado | Puedes invertir con una empresa en cualquier parte del mundo | No todos los mercados son una buena opción para invertir en flujo de efectivo, y es posible que se vea obligado a buscar otras opciones |
No existe una respuesta correcta cuando se trata de decidir si invertir con una empresa o hacerlo usted mismo. Lo alentamos a que investigue para obtener todos los hechos y tomar una decisión que funcione para usted, para que no se sorprenda en el futuro.